DeFi gần đây là tất cả các tin tức về tiền điện tử, vì giá trị của nó tiếp tục tăng lên. Từ tổng vốn hóa thị trường là 275 triệu đô la vào đầu năm 2019, DeFi đã vượt qua hơn 5 tỷ đô la trong quỹ được lưu trữ vào tháng 8 năm 2020. Vậy DeFi là gì và tại sao mọi người lại hào hứng với nó?

Tại sao bạn nên quan tâm đến DeFi

DeFi là viết tắt của cụm từ tài chính phi tập trung và nó mô tả một bộ dapp mô-đun (ứng dụng phi tập trung) có thể được sử dụng để thực hiện các giao dịch tài chính trực tuyến khác nhau. Không giống như tài chính tập trung truyền thống, nơi dữ liệu và tiền của bạn được lưu trữ trong các hầm chứa được kiểm soát bởi các ngân hàng tư nhân hoặc chính phủ, DeFi lưu trữ thông tin trên một blockchain. Các quy tắc của giao dịch tài chính được kiểm soát bởi các hợp đồng thông minh và thông tin hữu ích về điều kiện thị trường và giá tiền xu thường được truyền bởi các mạng oracle, cung cấp các hợp đồng thông minh với dữ liệu không được lưu trữ trên blockchain của họ.

Bạn nên quan tâm đến DeFi nếu bạn từng cảm thấy lo lắng về quyền kiểm soát của ngân hàng đối với tiền của bạn. Nếu bạn đã từng thấy tài khoản của mình bị đóng băng vì hành vi “đáng ngờ” (trong khi bạn chỉ đang đi nghỉ) hoặc phải nhảy qua vòng chỉ để chuyển tiền từ tài khoản này hay tài khoản khác, hoặc bị sốc bởi chi phí gửi tiền đến người thân yêu ở một đất nước khác, thì bạn có thể hiểu mong muốn được kiểm soát nhiều hơn tiền của mình.

DeFi đang làm gì để cung cấp cho người dùng nhiều quyền kiểm soát hơn đối với tài chính của họ? Nó đang hạ thấp giới hạn đối với nhiều hình thức đầu tư, chẳng hạn như bất động sản. Nó loại bỏ thành kiến ​​của con người khỏi phương trình, đảm bảo rằng bạn không nhận được mức lãi suất thấp hơn hoặc bị từ chối dịch vụ do chủng tộc, giới tính, tuổi tác hoặc khu vực bạn sống. Nó mang lại cho những người ở các khu vực không có ngân hàng và có ngân hàng thấp (cả vùng sâu vùng xa và thành thị) dễ dàng tiếp cận hơn với các công cụ tài chính mà họ cần. Nó mang lại cho người dùng khả năng bỏ phiếu theo hướng mà nền tảng thực hiện, để phục vụ tốt nhất lợi ích của người dùng, thay vì một số công ty.

DeFi hiện đang cung cấp cho người dùng những gì

DeFi vẫn là một ngành công nghiệp non trẻ. Mặc dù sự tăng trưởng của nó đã được đo lường, nhưng 5 tỷ đô la + đó vẫn chỉ là một phần nhỏ của số tiền trên thế giới, hoặc thậm chí trong nền kinh tế tiền điện tử. Tuy nhiên, nó đang phát triển và thay đổi hàng ngày, khi các nền tảng mới xuất hiện để cung cấp các dịch vụ mới cho người dùng.

Các công cụ tài chính phi tập trung bao gồm cho vay và đi vay, giao dịch mã thông báo, tài sản tổng hợp và các công cụ phái sinh, bảo hiểm (cho cả tài sản tiền điện tử và chống lại các vấn đề trong thế giới thực như bão và sự chậm trễ chuyến bay), đầu tư vào tài sản mã hóa và các hình thức thanh toán khác nhau.

Ở giai đoạn này, DeFi chủ yếu là một nền kinh tế được thiết kế cho những người đã có tài sản tiền điện tử thử nghiệm các cách mới để đưa những tài sản đó hoạt động. Cho vay tiền điện tử cho phép người dùng kiếm lãi từ bất kỳ loại tiền điện tử nào mà họ không tích cực sử dụng. Việc vay từ các nhóm cho vay đó cho phép người dùng sử dụng tiền điện tử của họ làm tài sản thế chấp cho một khoản vay. Các tùy chọn thanh toán phi tập trung giúp mọi người dễ dàng gửi tiền điện tử cho bất kỳ ai khác.

Tuy nhiên, trường hợp sử dụng cuối cùng đó là trường hợp có thể dễ tiếp cận nhất đối với người dùng mới. Các khoản thanh toán phi tập trung, đặc biệt là những khoản thanh toán dựa trên thứ gì đó giống như tay cầm Twitter của người dùng, giúp bạn dễ dàng xử lý các giao dịch xã hội nhỏ, chẳng hạn như trả lại cho một người bạn vì phần pizza của bạn hoặc thưởng cho một người biểu diễn trực tuyến hoặc thể hiện sự đánh giá cao của bạn đối với nghiên cứu một người nào đó đưa vào chuỗi Twitter sáng tạo của họ về các vấn đề hiện tại.

Những rủi ro của DeFi là gì?

Mặc dù DeFi mang đến những khả năng thú vị nhưng nó cũng có một số rủi ro đáng kể. Các nền tảng DeFi đã phải hứng chịu nhiều cuộc tấn công, từ tấn công đến thao túng các điều kiện thị trường. Những điều này có thể dẫn đến mất tiền hoặc làm giảm đáng kể giá trị của các mã thông báo của bạn. Nền kinh tế DeFi dễ bị biến động, giống như hầu hết các ngành công nghiệp tiền điện tử. Một số nhà giao dịch làm cho điều này hiệu quả với họ, trong khi những người khác kết thúc ở phía sai của phương trình.

Vẫn còn có sự không chắc chắn về quy định đáng kể xung quanh tài chính phi tập trung. Cũng giống như các chính phủ và tổ chức tài chính đã miễn cưỡng chấp nhận tiền điện tử, do cách các tài sản này làm xói mòn quyền kiểm soát hiện tại của họ đối với ngành tài chính, đã có sự phản kháng đáng kể đối với khái niệm phân cấp các công cụ tài chính khác.

Ngành công nghiệp DeFi cũng đã thu hút phần lớn những kẻ lừa đảo. Càng nhiều tiền vào thị trường DeFi, những người không trung thực càng thấy cơ hội chín muồi để bị lợi dụng.

Điều này không có nghĩa là bạn không nên tham gia vào DeFi. Chúng tôi chỉ muốn khuyến khích mọi người, như mọi khi, thực hiện sự thẩm định và thận trọng của riêng họ. Như với bất kỳ liên doanh đầu tư hoặc giao dịch nào, đừng cam kết bất kỳ tài sản nào cho DeFi mà bạn chưa sẵn sàng để mất! Đảm bảo rằng bạn hiểu dapp mà bạn đang sử dụng – rủi ro tiềm ẩn và phần thưởng là gì và những điều cơ bản về cách hoạt động của nó. Nếu một dapp không cung cấp tài liệu tốt, thân thiện với người dùng và bạn không có bí quyết công nghệ để hiểu sách trắng của họ hoặc khám phá Github của họ, thì đó có thể không phải là nền tảng phù hợp với bạn ngay bây giờ.

Tương lai của DeFi

DeFi sẽ trông như thế nào trong một năm, 5 năm hoặc 10 năm nữa? Khó mà nói ra được. Mỗi ngày đều mang đến những phát triển mới trong ngành, vì vậy hầu như không thể đoán trước được. Chúng tôi hy vọng rằng các nhà lập pháp và quản lý sẽ tạo ra các luật cho phép DeFi phát triển mạnh và trong vài năm tới, chúng tôi sẽ thấy việc áp dụng hàng loạt khi ngày càng có nhiều người tìm kiếm các lựa chọn thay thế cho các ngân hàng tập trung lỗi thời không còn phục vụ nhu cầu của họ.

Nếu bạn muốn tìm hiểu thêm về DeFi, hãy xem Hướng dẫn DeFi.